ABD Merkezli Dijital Enerji Şirketi MARA Holdings, Bitcoin Almak İçin Tahvil Satışına Başladı! İşte Detaylar

ABD merkezli dijital enerji ve altyapı şirketi MARA Holdings, 2032 vadeli 850 milyon dolarlık faizsiz dönüştürülebilir tahvil satışı planladığını duyurdu.

MARA Holdings 850 Milyon Dolarlık Dönüştürülebilir Tahvil Satışı Planını Açıkladı

Şirket, tahvilleri 1933 tarihli Menkul Kıymetler Yasası’nın 144A Kuralı kapsamında nitelikli kurumsal yatırımcılara özel olarak sunacak. Ayrıca ilk alıcılara, ilk ihracın ardından 13 gün içinde ek 150 milyon dolarlık tahvil satın alma opsiyonu da verilecek.

Tahviller, MARA’nın teminatsız ve kıdemli borçlanma araçları olacak. Düzenli faiz ödemesi beklenmiyor; ancak belirli şartlar altında özel faiz uygulanabilecek. Tahvillerin vadesi 1 Ağustos 2032 olarak belirlenmiş durumda. MARA, 15 Ocak 2030’dan itibaren bu tahvillerin tamamını veya bir kısmını nakit karşılığında geri çağırma hakkına sahip olacak.

Yatırımcılar, 4 Ocak 2030’da MARA hisse fiyatı dönüşüm fiyatının altındaysa, tahvillerini nakit karşılığında geri satabilecek. Tahviller, MARA’nın tercihine bağlı olarak nakit, hisse senedi veya her ikisinin kombinasyonu şeklinde dönüştürülebilecek. Tam dönüşüm hakkı ise 1 Mayıs 2032’den itibaren sürekli olarak geçerli olacak.

MARA, tahvil satışından elde edilecek gelirin:

• 50 milyon dolarını, mevcutta dolaşımda olan %1 faizli 2026 vadeli tahvillerin bir kısmını geri almak için kullanmayı,
• Geri kalan kısmını ise “capped call” işlemleri (dönüştürmelerde seyrelmeyi önleyici finansal koruma) finanse etmek, ek Bitcoin satın almak ve genel kurumsal amaçlar (sermaye, borç ödemeleri, stratejik satın almalar) için kullanmayı planlıyor.

Şirket, 2026 vadeli tahvil sahiplerinin mevcut pozisyonlarını hedge etmek için MARA hissesi satın alabileceğini ve bunun da hisse fiyatı üzerinde yukarı yönlü baskı yaratabileceğini öngörüyor. Aynı şekilde, “capped call” işlemleri kapsamında opsiyon karşı taraflarının da hisse alımı yapması bekleniyor. Bu alım-satımlar, MARA hisselerinin ve tahvillerin fiyatlarında dalgalanmaya neden olabilir.

Şirket Hakkında

MARA Holdings, dijital enerji teknolojileri geliştiren ve enerji sistemlerini dönüştürmeyi hedefleyen bir şirkettir. Şirket, yapay zeka ve yüksek performanslı bilgi işlem gibi alanlarda enerji verimliliğini artırmak amacıyla dijital altyapı yatırımları gerçekleştirmektedir. Ayrıca, fazla enerjiyi dijital sermayeye dönüştürerek enerji şebekesi dengesini desteklemektedir.

*Yatırım tavsiyesi değildir.